吕作为一只狗，表示是有节操的，没事才不会乱咬人，其实这是跟狗还真没啥关系。洞宾在成仙之前，有个同乡好友叫苟杳，他父母双亡，家境十分贫寒。吕洞宾很是同情他，和他结拜为金兰兄弟。
一天，吕洞宾家里来了一位姓林的客人，见苟杳一表人才，读书用功，便要将妹妹许配给他。吕洞宾提出成亲后自己要先陪新娘子睡三宿。苟杳一听不禁一愣，但还是咬牙答应了。
苟杳成亲这天，吕洞宾喜气洋洋，而苟杳却无脸面见人。苟杳好不容易过了三天，刚进洞房，见娘子正伤心落泪，连忙上前赔礼，林小姐只管低头哭著说：“郎君，为何三夜竟不上床同眠，只对灯读书，天黑而来，天明而去。”原来是吕洞宾怕兄弟贪欢，忘了读书，用此法来激励。
几年后，苟杳果然金榜题名做了大官。一晃八年过去了，这年夏天，吕家不慎失了大火，偌大一份家产化成一堆灰烬。夫妻俩决定去找苟杳帮忙。苟杳对吕洞宾热情招待，可就是不提帮忙的事情，一连住了一个多月，一分钱也没有给吕洞宾，吕洞宾以为他忘恩负义，一气回了家。吕洞宾回家一看，家里盖了新房，他刚要迈进家门，却见大门两旁贴著白纸，知道家中死了人，他大吃一惊，慌忙走进屋内，见屋内挺著一口棺材，妻子批麻戴孝，正在嚎啕大哭。
原来，吕洞宾走后不久，就有一帮人来帮他盖房子，盖完房子就走了。前天中午，又有一大帮人抬著一口棺材进来了，他们说吕洞宾在苟杳家病死了。吕洞宾一听，知道是苟杳玩的把戏。他走近棺材，操起一把大斧把棺材劈开两半，只见里面全是金银珠宝，上面还有一封信：苟杳不是负心郎，路送金银家盖房。你让我妻守空房，我让你妻哭断肠。因为苟杳和狗咬同音，传来传去便成了狗咬吕洞宾，不识好人心了。